Unsere Finanzwirtschaft durchläuft den grundlegendsten Wandel seit Jahrzehnten:
Obwohl dieser Prozess bereits begonnen hat, befindet er sich - zum Teil aufgrund regulatorischer Unsicherheiten und Einschränkungen - nach wie vor im Anfangsstadium. Wir bei FINPRO sind davon überzeugt, dass in einigen Jahren die meisten Vermögenswerte (wie Immobilien, Kunst, Rohstoffe oder Wertpapiere) in Form von Token über dezentrale Netzwerke gehandelt werden - eine Entwicklung, die bereits jetzt Fahrt aufnimmt.
Tokenisierung wird die Finanzinfrastruktur von Grund auf verändern. Sie wird den Wertpapierhandel transparenter machen und die Transaktionskosten sowie die Verfahrenskomplexität und die Kosten für die Emission von Finanzinstrumenten verringern.
Zahlreiche illiquide Vermögenswerte wie hochwertige Immobilien, Luxusautos oder erstklassige Kunst, zu denen derzeit nur vermögende Privatpersonen und institutionelle Anleger Zugang haben, werden durch Tokenisierung und Fraktionalisierung für die breite Öffentlichkeit investierbar.
HSBC erwartet, dass der Markt für tokenisierte Vermögenswerte bis 2027 ein Volumen von 24 Billionen USD erreichen wird.
In diesem hochdynamischen und vielversprechenden Umfeld hat sich FINPRO als Akteur positioniert, der gemeinsam mit Industriepartnern und vermögenden Privatpersonen (z.B. Kunst- oder Oldtimersammlern) fortgesetzt attraktive Möglichkeiten zur Tokenisierung von Vermögenswerten erschließt und ausschöpft.
Von der Pre-Issuance über die Primärmärkte, die Verwahrung und das Asset Servicing bis hin zu den Sekundärmärkten beträgt das gesamte Einsparungspotenzial, das durch Tokenisierung realisiert werden kann, 35-65% im Vergleich zu Prozessen in der traditionellen Verbriefung. Diese Kostenreduktion ermöglicht es, den Mindestanlagebetrag zu senken und damit die Eintrittsbarrieren für Kleinanleger zu verringern.
Tokenisierung erleichtert die finanzielle Inklusion, indem sie Vermögenswerte für globale Kleinanleger zugänglich macht und es ermöglicht, zuvor illiquide oder nicht fraktionierbare Vermögenswerte wie Privatplatzierungen und Immobilien zu handeln.
Ein dezentralisiertes Netzwerk (d.h. in den meisten Fällen ein Blockchain-Netzwerk) fungiert als zentrale Informationsquelle (Single Source of Truth) für alle Marktteilnehmer. Compliance-Regeln werden direkt in den Programmiercode der Smart Contracts geschrieben, wodurch sich das Risiko für Anleger reduziert.
